中行原油宝投资人亲述:理财产品变期货这雷比

来自未知 2020-05-04 09:27

       

  在国际石油价格跌至负数的大下,原本正常投资或想要抄底的投资者们,被一次“穿仓”杀了个措手不及。

  一夜之间,“原油宝”投资者们的持仓全部清零,账上余额成了负数。不但本金打了水漂,反而以每桶油266.12元的价格,倒欠银行钱。

  93年生于广东潮州的林先生,是当地一名普通的基层公务员。单位包餐,与家人同住的林先生,每个月扣除车贷,也只剩1000来块。

  “我一个基层公务员,每天忙到焦头烂额,也没时间去发展什么副业。每个月就拿那么一点固定的工资。自己的工资卡是中行的,对它也就很信赖,想着不如买点理财产品,反正钱放在里面也是放着。”

  自己也不想冒太大风险炒股,看到中行这个标榜理财的原油宝,加上最近看新闻,得知油价在波动,可能有上涨的空间,林先生就想着跟着投资点。

  APP界面宣传可以带小白交易,合约里也写着不影响本金,于是林先生就花了1.3万买了75桶。“在风险选项中,我选的是‘本金20%-50%的损失’,是属于稳健型的。而且他们根本没有负数选项啊!”

  4月20日,原油宝价格不断往下跌,中行工作人员还是不卖出。临近晚上10点,系统出现了宕机的状况,此时原油宝跌倒78元。林先生眼睁睁看着价格不断下跌,却无法卖掉。

  4月22日,林先生收到短信要求补缴金,但是系统显示账户已经被注销。23日,账户恢复了,加上本金和待补缴,林先生欠了银行近4万元。

  “我今天也给我们这的中行打电话了,对方明确表示这是银行的期货产品。可我之前买的时候他们一字不提。”

  “这明明就是在坑我啊!”林先生地说到。“我就是一个普通公务员,本来手头的钱就少得可怜,因为信赖中行,投了他们所说的理财产品,没想到却进了一个高风险的期货坑!”

  君姐是南方二线城市一家工厂的员工,上有老下有小,“我平时都是节衣缩食,投原油宝就是想着赚点钱补贴家用,让两个孩子吃的好一点。”

  “一开始他跟我说油价跌了39%,跟我介绍起原油宝,让我买,当时我也没理他,就回去了。后来他又一直在微信上给我发消息,游说我,跟我说这个产品没有任何风险。于是我当天就投入了6000多块钱。”

  于是,在理财师的一步步游说下,差价高的时候,油回落再买一些,君姐前前后后在原油宝里投了60来万,这是她这么多年来的全部家当了。在这期间,君姐的丈夫和朋友,也跟着往里面投了些钱。

  4月22日早上君姐收到银行短信,显示凌晨3点多的时候,银行进行了强制平仓,君姐持有的3460手全部被卖出,每手原油宝变成了-266.12元,平仓损益显示-990775.20元。

  事情发生后,的君姐并没有接到中行登记的电话,有的只是理财师一句冰冷的“等总行公告。”

  而对于一开始的风险管控,理财师表示,中行有给君姐风险提示,但君姐也跟林先生一样,因为选项并没有负数。

  “我一个投资小白,平常都是存点小钱过日子,真的不知道我买的这个理财产品有这么大的风险,我都不明白这钱怎么就会没有了。我就是因为错信了理财师,一个月的时间倾家荡产。如果可以,我宁愿不要认识这个理财经理,他都把我拉进了了!”君姐地对易简财经说到。

  许多城市,都建起了讨论群,群里有刚毕业的投资小白,有想为家庭补贴家用的工薪阶层,有投资多年的投资者,也有白发苍苍的老人……多数人都知道期货碰不得,可却误入期货圈。

  原油宝美油2005期合约于4月21日(时间)到期,正常情况下应该在4月20日22:00(时间)停止交易和启动移仓,但事实上中行并没有按照22点的价格对客户进行移仓,导致最后客户多头账户穿仓。

  中国证监会,早已在多个文件中,对券商和期货公司做出过风险提示:认为穿仓在期货业务中是极其严重的责任事故,金融机构应严格执行追加金和平仓制度,及时化解风险,严禁客户在金不足的情况下进行期货交易,防止出现客户穿仓。

  根据此前合约,当投资者金充足率低于50%时,中行会发出预警提示让投资者追加金。而强制平仓的金最低比例要求为20%。据投资者表述,他们并未收到任何中行的预警提示。

  投资者的在于,一方面4月20日22点至22日,投资者账户处于冻结,无法买卖,另一方面WTI原油期货合约最低价格出现在21日凌晨,4月22日合约价格已回升至10美元以上,但中行的最终结算价格却以史上最低值来计算。

  澎湃新闻前两天做的一个调卷显示,92%投资者带着抄底心态今年入场,超半数是今年3月才入手。

  这次所谓的“抄底”,很多人并不懂原油,连WTI Brent这些名词都不懂,就觉得跌了很多,加上理财师在耳边不断地游说,就觉得应该抄底了。

  就如林先生和君姐一般,别说期货,就算是普通的理财产品,他们或许也没摸通里面的门道,只是听到太多市场纷杂的声音,加上十分依赖理财师,于是导致自己败了身家,还跌入银行欠款的无底洞。

  原油宝是类似期货的产品,这样的极端情况其实在期货市场并中不鲜见。但最大的问题在于,在原油宝产品背后,是一群对原油期货风险认知严重不足的普通投资者。

  一是证监会易会满说的四个——市场、、专业和风险,这次事件中可以说体现得淋漓尽致。

  二是专业的人做专业的事,对于商品类衍生品,最专业的应该是期货市场的专家,银行对这方面的认识可能不够深刻。从产品设计到产品结束,产品提供者应该对整个链条的风险点都有充分认知,尤其是交割环节的规则。

  三是投资者教育,基于我们的专业判断,实际上3月以来我们一直都在劝阻自己的客户,不要去抄底原油,而有些银行则是积极推介,引入了很多本身并不适合参与原油产品的客户,在投资者教育方面是有很多不足的。

  其实,早在4月初,商品交易所(CME)就表示,最近的市场事件,增加了某些NYMEX能源期货合约可能以负或零交易价格交易结算的可能性,并且这些期货合约的期权可能以负或零的行权价列出。

  并且就这一事件,CME也向所有机构发送了邮件。中行持有这么多头寸,理应也会收到来自CME的沟通邮件。但很遗憾的是,中行并没有做任何反应。

  直到爆仓之后,中行居然还认为油价是系统错误,还再三向CME进行真实性求证,实在让跌眼镜。

  



 

 

(责任编辑:永乐国际)